Ապագա ֆինանսական համակարգը և աշխարհաքաղաքականությունը

Getty Images

Ֆինանսական համակարգը պատրաստ է հսկա թռիչքի: Ժամանակն է բացահայտելու նոր սահմաններ։ Մենք կանխատեսում ենք մի ժամանակ, երբ հիփոթեքի կամ փոքր բիզնեսի վարկ ստանալու համար դիմելը կարող է նույնքան հեշտ լինել, որքան ընկերոջը հաղորդագրություն ուղարկելը կամ հյուրանոցային սենյակ առցանց ամրագրելը: Այս մասին գրում են հոդվածի հեղինակներ Ագուստին Կարստենսը և Նանդան Նիլեկանին project-syndicate-ում։

Տեխնոլոգիաների ոլորտում որոշակի առաջընթաց է գրանցվել՝ նման նոր իրականությունը հնարավոր դարձնելու համար, ինչի վկայությունն է բջջային վճարման հավելվածների տարածումը: Սակայն ֆինանսական ծառայությունների փոխակերպումը կպահանջի ստեղծել բոլորովին նոր համակարգ, որը կհամապատասխանի հաղորդակցության ոլորտում առաջընթացին ինտերնետի և սմարթֆոնների հայտնվելուց ի վեր: Այսօրվա բջջային հեռախոսներն, ի վերջո, հզոր համակարգիչներ են, ուստի վատ կլինի դրանց առավելագույնս չօգտագործելը:

Այդ նպատակով մենք հիմնվել ենք տնտեսագիտության և տեխնոլոգիաների մեր համատեղ փորձի վրա՝ ապագա ֆինանսական ճարտարապետության նախագիծ առաջարկելու համար: Այն, ինչ մենք անվանում ենք «Finternet», տեսլական է բազմաթիվ ֆինանսական էկոհամակարգերի, որոնք կապվում են միմյանց հետ, ինչպես ինտերնետը, որպեսզի անհատներին և ձեռնարկություններին լիարժեք վերահսկողություն տան իրենց ֆինանսական կյանքի վրա: Մենք կանխատեսում ենք մի աշխարհ, որտեղ մարդիկ և ընկերությունները կարող են օգտագործել ցանկացած սարք՝ ցանկացած ֆինանսական ակտիվ — անկախ գումարի չափից — փոխանցելու համար աշխարհում որևէ մեկին: Այս գործարքները կլինեն էժան, ապահով, գրեթե ակնթարթային և հասանելի բոլորի համար:

Այս նոր համակարգը հատկապես կարևոր կլինի զարգացող տնտեսությունների համար, որտեղ ֆինանսական ծառայությունների հասանելիության մեծ բացերը մնում են՝ չնայած ներառումը խթանելու ջանքերին: Շատ ծառայություններ պարզապես անհասանելի են կամ լայնորեն մատչելի չեն, հատկապես հեռավոր վայրերում ապրող և ցածր եկամուտ ունեցող մարդկանց համար: Եվ նույնիսկ երբ մարդիկ կարողանում են օգտվել ֆինանսական ապրանքներից, դրանց օգտագործումը հաճախ թանկ է և դանդաղ:

Վերջին տարիների կարևոր ձեռքբերումները ճանապարհ են հարթել ինտերնետի համար: Օրինակներից մեկը նշանավորումն է, որի միջոցով թվային ակտիվները ներկայացնող նշանները կարող են եզակի կերպով բացահայտել սեփականության իրավունքը, ինչպես նաև կիրառելի կանոնները: Մյուսը ծրագրավորվող մատյաններն են՝ թվային հարթակները, որոնք համատեղում են ավանդական տվյալների շտեմարանների հաշվառման գործառույթները և դրանց թարմացման համար անհրաժեշտ կառավարման մեխանիզմները:

Ֆինանսական նորարարության արժեքը բացելու և անխափան, փոխկապակցված ցանց կառուցելու համար մենք պետք է համատեղենք այս բոլոր տարրերը և քանդենք ներկայիս ֆինանսական համակարգի պատնեշներն ու սիլոսները: Մասնավորապես, միասնական ծրագրավորվող մատյանների վրա տարբեր նշաններով ակտիվների միավորումը կտրուկ կնվազեցնի բազմաթիվ գործընթացներ, որոնք լրացուցիչ ծախսեր են ստեղծում, ավելի շատ ժամանակ են պահանջում և սահմանափակում վարկի և այլ ֆինանսական ծառայությունների հասանելիությունը:

Միասնական մատյանները նաև իրականություն կդարձնեն «խելացի պայմանագրերը», որոնք կարող են առաջացնել գործողություն՝ օրինակ՝ տան սեփականության իրավունքի փոխանցում, եթե նախապես սահմանված պայմանները բավարարվեն:

Բայց տեխնոլոգիան բավարար չէ։ Կենտրոնական բանկերը, որպես պետական փողի պահապաններ, մեծ դեր ունեն ֆինանսական նոր ճարտարապետության մեջ: Նրանց թողարկած գումարն այն փոխադրամիջոցն է, որի միջոցով ի վերջո լուծվում են բոլոր տնտեսական գործարքները: Այս փողի թվային ձևն այսպիսով անհրաժեշտ հիմք է Finternet-ի համար: Առևտրային բանկերը նաև վճռորոշ դեր կխաղան սպառողների հետ փոխգործակցության մեջ, հատկապես՝ տրամադրելով խորհրդանշական բանկային ավանդներ, որոնք կկազմեն Ֆինտերնետի դրամավարկային համակարգի կենսական արյունը:

Ավելին, կայուն կարգավորող և վերահսկիչ կառույցը պետք է հիմնի Finternet-ը: Երաշխիքները, ինչպիսիք են ավանդների ապահովագրությունը և ֆինանսական ծառայություններ մատուցողների հանրային վերահսկողությունը, պետք է պահպանվեն՝ հաճախորդներին պաշտպանելու և ապահովելու համար, որ փողը նույն արժեքն ունենա՝ անկախ այն հանգամանքից՝ դրանք թողարկված են կենտրոնական բանկի կամ առևտրային բանկի կողմից:

Նոր տեխնոլոգիաների արմատական օգտագործումը կարող է պարզեցնել ձեռքով ստուգումների շերտերը, որոնք այժմ անհրաժեշտ են կանոններին և կանոնակարգերին համապատասխանելու համար:

Finternet-ը իրականություն դարձնելու համար տարիներ կպահանջվեն, բայց մենք պետք է սկսենք հիմա: Տեխնոլոգիան բավականաչափ հասունացել է, և, ամենակարևորը, մենք դեռ փակված չենք կոշտ ինստիտուցիոնալ շրջանակների մեջ կամ թակարդված չենք մենաշնորհների կողմից ստեղծված ծառայությունների «պարսպապատ այգիներում»: Սա կյանքում մեկ անգամ հնարավորություն է՝ վերանախագծելու ֆինանսական համակարգի ճարտարապետությունը, և մենք պետք է մտածենք մեծ և երևակայությամբ՝ առանձին տեխնոլոգիաների վրա կենտրոնանալու փոխարեն:

Մենք գիտենք, թե ուր պետք է գնանք: Նույնքան կարևոր է, որ մենք ունենք այնտեղ հասնելու գործիքներ: Այժմ համաշխարհային ֆինանսական համակարգին պարզապես անհրաժեշտ է իր «Նիլ Արմսթրոնգի պահը»՝ փոքր քայլ, որը հսկա թռիչք է ներկայացնում մարդկության համար: